Buy-the-Dip SIP સ્ટ્રેટેજી: દરેક ઘટાડે શેર જમા કરો
આ લેખ અંગ્રેજીમાંથી અનુવાદિત છે. મૂળ લેખ અંગ્રેજીમાં વાંચો
Buy-the-dip SIP સ્ટ્રેટેજી કૅલેન્ડરને બદલે ભાવના આધારે રોકાણ કરે છે: તમે એક શેર ખરીદો છો, દર વખતે તે નક્કી પગલું (ધારો કે 1%) ઘટે ત્યારે વધુ ખરીદો છો, અને તે તમારી સરેરાશ કિંમતથી નક્કી માર્જિન (ધારો કે 3%) ઉપર જાય એટલે આખી પોઝિશન વેચી દો છો. તે ઘટતા બજારને જમા કરવાની તકમાં ફેરવે છે, પણ તેને અનામત મૂડીની અને કેટલી હદ સુધી average down કરી શકાય તેની મર્યાદાની જરૂર છે.
સ્ટ્રેટેજી કેવી રીતે કામ કરે છે
આ આઇડિયા રોકાણકાર અને YouTuber Akshat Shrivastava એ લોકપ્રિય બનાવેલા contrarian અભિગમમાંથી આવે છે: બજાર ઊંચાઈ પર હોય અને શું કરવું તે સમજાતું ન હોય, ત્યારે ટોચનો સમય પકડવાનો પ્રયાસ કરવાને બદલે ભાવ ઘટે તેમ વધુ ખરીદવાની તૈયારી રાખો. નિયમોમાં ફેરવીએ તો:
1% નું પગલું અને 3% નો target ફક્ત સમજાવવા માટેના આંકડા છે. મુદ્દો તેની રચના છે: નીચે જતાં પગલે પગલે ખરીદો, મધ્યમ સુધારા પર વેચો.
તે સામાન્ય SIP થી કેવી રીતે અલગ છે
| સામાન્ય SIP | Buy-the-dip tactical SIP | |
|---|---|---|
| ક્યારે ખરીદે છે | દર મહિને નક્કી તારીખે | દર વખતે ભાવ નક્કી પગલું ઘટે ત્યારે |
| મહિના દીઠ રકમ | નક્કી | પહેલેથી ખબર નથી: ઘટતા મહિનાઓમાં વધુ |
| Exit | કોઈ યોજના નહીં; વર્ષો સુધી રાખો | સરેરાશ કિંમત પર નક્કી ફાયદે |
| ક્યારે સૌથી સારું કામ કરે | બજાર લાંબા ગાળે વધે ત્યારે | ભાવ ઘટે, પછી થોડો પાછો આવે ત્યારે |
| મુખ્ય જોખમ | તમારા આખા સમયગાળામાં બજાર ઘટે | શેર ઘટે અને પાછો ન આવે |
સરેરાશનું ગણિત
પહેલા ભાવથી નીચેની દરેક ખરીદી તમારી સરેરાશ કિંમત ઘટાડે છે. Exit તે સરેરાશથી મપાય છે, એટલે પોઝિશનને તેના 3% કમાવા આખો ઘટાડો પાછો મેળવવાની જરૂર નથી.
આ જ તેનું આકર્ષણ છે. હવે જુઓ કે ઘટાડો ઊંડો થાય તેમ મૂડીમાં તેનો કેટલો ખર્ચ થાય છે:
ઘટાડો જેટલો ઊંડો, તેટલી વધુ મૂડી ફસાય અને exit ને તેટલો મોટો ઉછાળો જોઈએ (ઉદાહરણ)
- 11x 10% ઘટાડા પછી લગાવેલી રકમ, પહેલી ખરીદીના ગુણાંકમાં
- 21x 20% ઘટાડા પછી
- 15.9% 20% ઘટાડા પછી exit માટે જોઈતો ઉછાળો
જોખમો, સીધી ભાષામાં
- કેટલાક શેર પાછા આવતા નથી. Average down એવા શેરમાં કામ કરે છે જે ઘટીને પાછા આવે. લાંબા ઘટાડામાં રહેલા શેરમાં (તૂટેલો બિઝનેસ, છેતરપિંડી, બજારને ન ગમતું સેક્ટર) દરેક ખરીદી ખોટવાળી પોઝિશનમાં વધારો કરે છે.
- મૂડી ખૂટી જાય છે. 20 પગલાં પછી તમારી પાસે એક જ શેરમાં પહેલી ખરીદીથી 21 ગણું છે. આખા બજારના ઘટાડામાં 20 શેરમાં, કુલ રકમ ખૂબ મોટી થઈ શકે છે.
- ડિઝાઇન મુજબ જ stop loss નથી. સ્ટ્રેટેજી સુધારો આવે ત્યાં સુધી રાખી મૂકે છે. આ થોડા સમય માટે મોટા unrealised નુકસાન સ્વીકારવાનો નિર્ણય છે.
- ઘણા નાના exit. 3% નો target ફાયદાવાળા શેર વહેલા વેચી દે છે, અને દરેક વેચાણ પર ટેક્સ લાગે છે. એક વર્ષથી ઓછા સમય માટે રાખેલા listed શેર પરનો ફાયદો short-term capital gains તરીકે ટેક્સ થાય છે.
- Index ઘટે ત્યારે બધું એકસાથે ઘટે છે. વ્યાપક વેચવાલીમાં બધા 20 શેર સાથે ઘટે છે, એટલે સ્ટ્રેટેજી બરાબર ત્યારે જ બધે ખરીદે છે જ્યારે તમને રોકડ જોઈતી હોય.
તેને વધુ સુરક્ષિત બનાવતી મર્યાદાઓ
- શેર દીઠ ખરીદીની સંખ્યા મર્યાદિત કરો, ઉદાહરણ તરીકે 5 કે 10. મર્યાદા પર શું થશે તે પહેલેથી નક્કી કરો: રાખીને રાહ જોવી, કે exit કરવો.
- સ્ટ્રેટેજી કુલ કેટલી મૂડી વાપરી શકે તે નક્કી કરો અને તેના પરથી પહેલી ખરીદીની સાઇઝ નક્કી કરો. 10 ખરીદીની મર્યાદા અને 20 શેર સાથે, દરેક પહેલી ખરીદી બજેટનો 1/220 મો ભાગ છે.
- એવું પસંદ કરો જે તમે વર્ષો સુધી રાખવા રાજી હો. નાના, volatile શેર કરતાં મોટી, નફાકારક કંપનીઓ કે index ETF average down માટે વધુ યોગ્ય છે.
- ઘટે તેમ પગલું પહોળું કરો. ઉદાહરણ તરીકે, −2%, −4%, −7%, −11% પર ખરીદો. આ અંતર કડાકા વખતે મૂડી કેટલી ઝડપથી જાય છે તે ધીમું કરે છે.
- આખી સ્ટ્રેટેજી પર stop નો વિચાર કરો, જેમ કે કુલ drawdown નક્કી ટકાવારી વટાવે તો બધું exit કરવું.
- સાચા પૈસા વાપરતા પહેલાં તેનો ખરાબ સમયગાળા પર backtest કરો, તીવ્ર ઘટાડા સહિત.
ફાયદા અને મર્યાદાઓ
ફાયદા
- ભાવ નીચા હોય ત્યારે વધુ ખરીદે છે, હિંમતથી નહીં પણ નિયમથી
- ઓછી સરેરાશ કિંમતનો અર્થ છે કે exit માટે નાનો ઉછાળો પૂરતો છે
- વ્યવસ્થિત: નિયમો સેટ થયા પછી રોજના નિર્ણય નહીં
- ઓટોમેટ કરવી અને ભૂતકાળના ડેટા પર ટેસ્ટ કરવી સરળ
મર્યાદાઓ
- દરેક પગલે નીચે જતાં જોઈતી મૂડી ઝડપથી વધે છે
- સતત ઘટતા શેર સામે કોઈ અંદરથી બનેલું રક્ષણ નથી
- નાના નક્કી target ફાયદાવાળા શેર વહેલા કાપે છે અને વારંવાર ટેક્સવાળા વેચાણ ઊભા કરે છે
- આખું બજાર લાંબા સમય સુધી ઘટે ત્યારે ખરાબ કામ કરે છે
સંબંધિત વાંચન: Tradetron માં lists, repair once અને repair continuous, વ્યવસ્થિત પોર્ટફોલિયો મેનેજમેન્ટ અને stop loss માટેનો 7% નિયમ, જે ઘટતા શેર પર ઊલટો મત ધરાવે છે.
વારંવાર પૂછાતા પ્રશ્નો
Tactical SIP શું છે?
Tactical SIP નક્કી તારીખને બદલે બજારની સ્થિતિના આધારે રોકાણ કરે છે. અહીંનું રૂપ દર વખતે શેર નક્કી ટકાવારી ઘટે ત્યારે વધુ ખરીદે છે, અને ભાવ સરેરાશ કિંમતથી નક્કી માર્જિન ઉપર હોય ત્યારે વેચે છે.
શું ઘટાડે ખરીદવું સામાન્ય SIP કરતાં વધુ સારું છે?
બધા બજારમાં બેમાંથી કોઈ વધુ સારું નથી. ઘટાડે ખરીદવાથી નીચા ભાવે વધુ પૈસા જાય છે અને વહેલો exit થઈ શકે છે, પણ વધુ મૂડી જોઈએ છે અને લાંબા ઘટાડામાં વધુ જોખમ છે. સામાન્ય SIP સરળ છે અને સમય જતાં ખરીદી સરખી રીતે ફેલાવે છે.
Buy-the-dip સ્ટ્રેટેજીને કેટલી મૂડી જોઈએ?
તે કેટલી વાર ખરીદી શકે તેના પર આધાર રાખે છે. દર 1% પગલે સરખી ખરીદી સાથે, 10% ઘટાડા માટે પહેલી ખરીદીથી 11 ગણું અને 20% ઘટાડા માટે 21 ગણું જોઈએ, શેર દીઠ. ખરીદીની સંખ્યા મર્યાદિત કરો અને તમારા કુલ બજેટ પરથી પહેલી ખરીદીની સાઇઝ નક્કી કરો.
શેરમાં average down એટલે શું?
Average down એટલે શેરનો ભાવ ઘટ્યા પછી તેમાંથી વધુ ખરીદવું, જેનાથી શેર દીઠ તમારી સરેરાશ કિંમત ઘટે છે. ભાવ પાછો આવે તો તે મદદ કરે છે અને સતત ઘટતો રહે તો નુકસાન વધારે છે.
શું આ સ્ટ્રેટેજી stop loss વાપરે છે?
મૂળ રૂપ નથી વાપરતું: તે દરેક શેરને target સુધી પાછો આવે ત્યાં સુધી રાખે છે. લાંબા ઘટાડામાં કેટલું ગુમાવી શકાય તે મર્યાદિત કરવા તમે ખરીદીની મર્યાદા અને સ્ટ્રેટેજી-લેવલનો stop ઉમેરી શકો છો.
શું હું આ સ્ટ્રેટેજી આપમેળે ચલાવી શકું?
હા. Tradetron પર તમે તેને શેરની યાદી, સમય આધારિત પહેલી ખરીદી, દરેક ઘટાડા માટે repair શરતો, અને સરેરાશ ભાવથી નક્કી ટકાવારી ઉપર exit સાથે બનાવી શકો છો, પછી લાઇવ જતા પહેલાં ભૂતકાળના ડેટા પર ટેસ્ટ કરી શકો છો.
